Poročilo za H1 2010: prihodki v makedoniji 32,1 mio.,EBITDA 2,5 mio. Če prevedemo na letni nivo cca. 64 mio. prihodkov in 5 mio. EBITDA. Plačali so cca. 184 mio. ( še nekaj so dodali v 2010 da pridemo do cene 200 mio.). P/S= 2,87; v moji bazi je povprečje kazalnika v panogi cca. 0,9.

Če vzamemo da je v panogi povprečje kazalnika EV/EBITDA cca. 5, je EV naložbe v Makedoniji 25 mio.

zaključek, sem čisto brez besed.

Omenjeno pisanje ni priporočilo za nakup ali prodajo delnice TLSGja

Lp,
Urban

Predlagam da greš na skupščino in jih vprašaš po zdravju

Mogoče so plačali premijo na nerazvitost/nezasičenost trga?

A premija za vstop v državo s 95 % penetracijo???

Težki znalci..Prodali pa švabi :)

[XFILB]
Težki znalci..Prodali pa švabi :)

Prodali pa švabi, ki jim bodo sedaj jebal mater na istem trgu. Nije žvaka za seljaka. He, he.

[tamabo]
A premija za vstop v državo s 95 % penetracijo???

premijo na bodočo porabo, promet.
Ziher je večja verjetnost višanje porabe v Mak. kot v Nemčiji npr.

Sam če so jim prodali nemci, te lahko da so se res nategnili.
Je pa tudi možnost, da so nemci potrebovali denar oz. jim naložba ni prinašala želenih rezultatov.
V ene petih letih bo vse jasno : )

[hostamox]
> [tamabo]
> A premija za vstop v državo s 95 % penetracijo???

premijo na bodočo porabo, promet.
Ziher je večja verjetnost višanje porabe v Mak. kot v Nemčiji npr.

Sam če so jim prodali nemci, te lahko da so se res nategnili.
Je pa tudi možnost, da so nemci potrebovali denar oz. jim naložba ni prinašala želenih rezultatov.
V ene petih letih bo vse jasno : )

Slabo si naredil domačo nalogo. Švabi so prodali, ker so morali prodat. V to jih je prisilil varuh konkurence. Namreč skozi lastništvo so nadzorovali kar dva makedonska mobilna operaterja. Za razliko Slovenije, očitno v Makedoniji razumejo besedo konkurenca.

Kar je slabo za Telekom Slovenistana pa je to, da nimajo pojma o boju na visokonkurenčnih trgih. Do sedaj so bili vajeni biti v skladu z nacionalnim interesom, kar v Makedoniji definitivno niso. Zapovrh so od Tier 1 mednarodnega operaterja kupili firmo, ki bo kao konkurirala firmi, ki jo je prodala. Kar bo težko, ker Švabi poznajo firmo, ki so jo prodal, vse od čistilke do direktorja, naši pa nimajo niti enega človeka v managementu, ki bi sploh pariral Švabom. Posledica slovenskega nacionalnega interesa in spodbujanja socialnega dialoga.

torej se bojo šli boj na izčrpavanje kot v slo (dumping cene) in jih bo v ene petih letih pokopalo, če jih prej ne kupijo.

[hostamox]
torej se bojo šli boj na izčrpavanje kot v slo (dumping cene) in jih bo v ene petih letih pokopalo, če jih prej ne kupijo.

He, he. Mislim, da si tam dumpinga ne morejo privoščit. Že itak puščajo denar na vse strani. Tam rešitev ni tržni delež, ampak profit. Oboje bo zajebano dosečt, ker Telekom Slovenistana skozi dolgotrajno negativno selekcijo vodstvenih kadrov, nima nikogar, ki bi to bil spodoben udejanit. V Sloveniji so pa itak vajeni samo price dumping delat. Seveda dokler jih ščitijo pajaci kot je Goebblitch in dokler imajo še donosne dejavnosti iz katerih se da preusmerit viške keša. V Makedoniji je pa en sam velik minus. Ni viškov ne za preusmerjanje v dumping, ne znanja za delat profit.

Jokalo se bo nekaterim, da nismo Telekom Slovenistana prodal dokler je bil cajt za to. Zadnje je bilo to nekje pred letom 2008, najbolj idealno pa pred letom 2001, ko se je dalo iztržit tudi desetkratnik takratne realne vrednosti.